近年来,随着区块链技术的兴起，虚拟货币一度成为资本市场的“宠儿”，而“挖矿”作为获取虚拟货币的核心方式，吸引了大量参与者涌入，从个人爱好者到大型矿场，挖矿产业一度呈现野蛮生长态势，伴随着高收益的，是巨大的法律风险与金融隐患，近年来，公安机关经济犯罪侦查部门（以下简称“经侦部门”）持续加大对虚拟货币挖矿相关违法犯罪的打击力度，让这场“狂热”的资本游戏逐渐回归理性，也为行业参与者敲响了合规警钟。
虚拟货币挖矿的“诱惑”与“乱象”
虚拟货币挖矿本质上是利用计算机硬件（如ASIC矿机、GPU等）通过特定算法（如比特币的SHA-256、以太坊的Ethash）进行哈希运算，竞争记账权并获得虚拟货币奖励的过程，其“诱惑”主要来自三方面：
- 高收益预期：在虚拟货币价格牛市周期，挖矿收益可观，一度被视为“数字黄金”的“印钞机”。
- 技术光环加持：区块链技术的“去中心化”“不可篡改”等特性，让部分参与者认为挖矿是“合法的技术创新”。
- 政策套利空间：早期部分地区对挖矿产业政策模糊，部分参与者试图通过“擦边球”实现低成本扩张。
在高收益驱使下,挖矿行业迅速滋生出诸多乱象：
- 非法集资与传销：部分平台以“云挖矿”“矿机共享”为名，承诺高额固定回报，实质是“庞氏骗局”；
- 洗钱与非法资金转移：虚拟货币的匿名性被犯罪分子利用，成为洗钱、跨境转移赃款的工具；
- 偷电与破坏环境：部分矿场为降低成本，非法窃取国家电力，甚至导致局部地区电力紧张，加剧能源消耗；
- 金融诈骗与传销：以“虚拟货币挖矿”为幌子，诱骗投资者投入资金，后卷款跑路。
经侦部门亮剑：打击挖矿相关违法犯罪的核心逻辑
虚拟货币挖矿的乱象不仅扰乱了正常的经济金融秩序,更触碰了法律红线，经侦部门作为打击经济犯罪的主力军，近年来将虚拟货币挖矿领域作为重点整治方向，其执法逻辑主要基于以下几点：
维护国家金融安全与经济秩序
虚拟货币不具有法定货币地位,其交易和挖矿活动游离于金融监管体系之外，容易引发系统性风险，部分机构通过虚拟货币挖矿进行非法集资，涉案金额动辄数十亿元，严重侵害群众财产安全，破坏金融市场稳定，经侦部门通过打击相关犯罪，旨在切断虚拟货币与非法金融活动的关联，守住不发生系统性风险的底线。
遏制“挖矿”背后的上游犯罪
虚拟货币挖矿往往是多种上游犯罪的“下游出口”，电信诈骗、网络赌博、贪污受贿等犯罪所得，通过虚拟货币挖矿“洗白”，形成“黑产链条”，经侦部门在办案中发现，大量虚拟货币地址与违法犯罪资金相关联，因此通过打击挖矿环节，能够追溯并摧毁整个犯罪网络。
整治能源浪费与环保违规
我国明确要求“坚决遏制‘两高’项目盲目发展”，而虚拟货币挖矿属于高耗能产业，与“双碳”目标背道而驰，2021年，国务院等多部门联合发文，全面关停虚拟货币挖矿项目，经侦部门配合相关部门，对“死灰复燃”的非法矿场、偷电矿场进行查处，既是对环保政策的落实，也是对公共资源的保护。
经侦打击典型案例与合规警示
近年来,经侦部门查处了多起虚拟货币挖矿相关案件，形成了有力震慑：
